Обзор исследований в области прогнозирования банкротства

Overview of Bankruptcy Forecast Research



М.А. Скачинский
M.A. Skachinskiy
vektorrus78@gmail.com
магистрант второго года обучения, магистерская программа «Экономика и инжиниринг на предприятии», Санкт-Петербургский государственный экономический университет
candidate for a master's degree in Economics and Business Engineering, St. Petersburg State University of Economics
Санкт-Петербург
St. Petersburg

Ключевые слова:

  • банкротство юридических лиц
  • модели оценки банкротства
  • прогнозирование банкротства
  • банкрот
  • методы прогнозирования
  • Keywords:

  • bankruptcy of legal entities
  • bankruptcy assessment models
  • bankruptcy forecasting
  • bankrupt
  • forecasting methods
  • Прошедший финансовый кризис показал, что непрерывность деятельности организации и ее стабильность требуют систематического анализа финансового состояния. В настоящее время данная область анализа применяется в ненадлежащем виде или вовсе отсутствует, ввиду чего в стране сформировалась тенденция роста количества банкротств. Рост банкротства оказывает негативное влияние как на экономику, так и на социальную сферу жизни. Ослабление экономики происходит в виде снижения конкуренции, потери части ВВП, снижения отчислений в бюджет и т.д. В статье анализируется проблема отсутствия рекомендованных моделей и методов оценки вероятности банкротства, применимых для российских предприятий на фоне тенденции роста количества компаний-банкротов. Проводится анализ соответствующих исследований и их сравнение.

    The last financial crisis has shown that organization continuity and its stability require a regular analysis of financial condition. Currently, this type of analysis is not carried out properly if at all, which results in a growing number of bankruptcies. Bankruptcy growth has a negative impact on both the economy and social sphere. The economic decline can be seen indecreasing competition, the loss of GDP share, lower assessments to the budget, etc. We analyze the problem of the lack of recommended models and methods to predict the probability of bankruptcy of Russian companies taking into account the growing amount of bankrupt companies. We analyze and compare studies concerning the problem in question.

    Список использованной литературы

    1. Кочугуева М.Н., Киселева Н.Н., Антипов С.М. Анализ внешних и внутрифирменных факторов банкротства на примере российских компаний (часть 1) // Вестник СамГУ. 2013. № 10(111). С. 41–46.
    2. Кочугуева М.Н., Киселева Н.Н., Антипов С.М. Анализ внешних и внутрифирменных факторов банкротства на примере российских компаний (часть 2) // Вестник СамГУ. 2014. № 2(113). С. 37–50.
    3. Altman E.I. Financial ratios, discriminant analysis, and the prediction of corporate bankruptcy // The Journal of Finance. 1968. № 23(4). Р. 589–609.
    4. Back B., Laitinen T., Sere K., van Wezel M. Choosing bankruptcy predictors using discriminant analysis, logit analysis, and genetic algorithms // Turku Centre for Computer Science, Technical Report. 1996. № 40.
    5. Beaver W.H. Financial ratios as predictors of failure // Journal of Accounting Research.1966. № 4. Р. 71–111.
    6. Breiman Leo. Random Forest // Machine Learning.2001. № 45 (1). Р. 5–32.
    7. Makeeva E., Neretina E. Prediction of Bankruptcy in a Construction Industry of Russian Federation // Journal of Modern Accounting and Auditing. 2013. February. Vol. 9. № 2. Р. 256–271.
    8. Ohlson J.A. Financial ratios and the probabilistic prediction of bankruptcy // Journal of Accounting Research.1980. № 18(1). Р. 109–131.
    9. Zmijewski M.E. Methodological issues related to the estimation of financial distress prediction models // Journal of Accounting Research. 1984. № 22. Р. 59–82.

    РФ, Ленинградская область, г. Гатчина, ул. Рощинская, д. 5 к.2